记者 陈植 近日，唐玮多次与计划财务部讨论，是否将四季度拟发的3年期大额存单利率从1.8%调高至2%。 作为一家华东地区农商行的存款业务负责人，唐玮此前忙于压降存款利率，维护净息差触底回升的局面。 “若不跟进调高3年期大额存单发行利率，客户存款又将面临流失压力。”唐玮告诉记者。 唐玮说，调高大额存单发行利率势必拖累净息差，但目前更要关注存款流失风险。受8月大型银行相继发行大额存单等因素的影响，过去一个月他所在的农商行遭遇零售存款流失逾亿元。若再不调高大额存单利率，四季度该行零售存款流失额预计超过3亿元。 中国邮政储蓄银行研究员娄飞鹏认为，当前中小银行陆续上调大额存单发行利率，一个重要因素是缓解大型银行启动5年期大额存单所造成的存款流失压力。 在唐玮看来，中小银行调高大额存单发行利率，还有一个深层次原因——中小银行在拓展企业工资代发、资金结算业务方面遇阻，导致存款结构优化与低息活期存款占比提升步伐缓慢，便选择发行高息存款产品稳住负债端资金。 调高利率 在8月份多家大型银行相继发行大额存单后，唐玮所在的农商行决定迅速跟进。 最初，唐玮与计划财务部拟定的方案是，发行20万元起存、年化利率1.8%、募资金额3亿元的3年期大额存单产品。 “鉴于大型银行推出的5年期大额存单最高年化利率为1.6%，我们预计1.8%的年化利率，足以吸引客户选择续存。”唐玮说。 近期，锡商银行、永丰银行分别推出20万元起存、年化利率在1.9%—2%的3年期个人大额存单产品。 唐玮看到这一消息，有点坐立不安。10月8日，唐玮所在农商行的高层召集存款部门、计划财务部、风控部门开会，讨论是否将大额存单发行利率调高至2%。 这名农商行高层表示，假日期间，多位高净值个人客户主动向他询问近期是否打算推出2%年化利率的大额存单产品。如果没有，他们有意将到期存款“改换门庭”，寻求更高的存款利息收入。 会上，计划财务部最初投出反对票，理由是银行在二、三季度持续压降定期存款利率逾70个基点，使得净息差触底反弹4个基点，若四季度调高大额存单发行利率，势必加大负债端付息压力，或导致净息差重回跌势。 唐玮的态度是，相比净息差压力，当前遏制存款流失与稳住负债端资金才是更急迫的经营挑战。 面对计划财务部与存款部门意见不一，参会的农商行高层没有做出最终决定。 10月12日上午，农商行高层找到唐玮，提出一个“两全其美”的方案——在大额存单发行利率调高至2%的同时，将募资规模压降1/3，至2亿元。如此既能通过调高大额存单利率稳住负债端资金，又能相应缓解银行付息压力，维系净息差回升态势。 唐玮表示，这项折中方案已在计划财务部“过关”，正在向当地金融监管部门申报备案。 李波在一家华中地区城商行担任零售业务主管。 他说，中小银行调高大额存单发行利率或定期存款利率，也给他们银行零售端揽存造成了影响。 过去一周，多家支行网点负责人向李波反馈，部分高净值个人客户要么转投大型银行的大额存单，要么积极寻找利率在2%左右的中小银行大额存单产品，导致支行零售存款的续存率较八九月份下降6个百分点，至70%左右。 近日，李波所在的城商行也在加快大额存单的发行进度，拟将大额存单发行利率由1.8%调高至1.95%。 一个“插曲” 唐玮说，计划财务部在调高大额存单发行利率方面的“松口”，是有条件的。 10月13日一早，计划财务部负责人找到他，算了一笔账：今年以来，这家农商行的贷款加权平均利率跌至3.8%，若银行继续按2%年化利率发行大额存单揽存，在扣除运营、风控、逾期坏账费用核销计提等支出后，该行净息差将降至1.36%一线，不仅低于商业银行净息差平均水平，还将持续削弱银行的盈利能力。 因此，计划财务部提出调高大额存单发行利率只能是“阶段性举措”，不能成为“长期性手段”。 唐玮表示，此举是应对当前存款流失压力的权宜之计，他也不愿看到银行长期依赖高息存款产品稳住负债端资金。 苏州大学商学院教授缪锦春认为，中小银行核心存款根基相对薄弱，在某些阶段不得已发行高息存款产品揽存，但鉴于净息差企稳回升压力与监管部门对银行负债端成本的约束，中小银行难以长时间发行高息存款产品。 国庆假期后，李波所在城商行的高层召集多个业务部门主管开会，在讨论是否跟进调高利率时，高层特意强调，在贷款利率持续下行的环境下，银行若要维持较高的盈利能力与净息差，关键在于持续优化存款结构与压降负债端融资成本。此次调高大额存单发行利率是现阶段防范存款流失的一个“插曲”。 李波告诉记者，会上，银行高层还强调绝不能持续依赖发行高息存款产品“揽存”，深耕客户精细化服务，做大做强企业项目款代发、工资代发等结算业务才是持续稳住负债端资金、提升低息活期存款占比的“治本之道”。 唐玮坦言，他所在农商行的高层也深知，当下银行净息差企稳回升的关键，在于积极拓展企业工资代发、资金结算等业务